 鲜花( 70)  鸡蛋( 0)
|
这是Capital Essence对2009年10月2日(周五)的市场技术分析。2 j7 A- }- j/ S& G8 ]2 S; I# P" z4 D# k
5 u$ Y( c1 H0 w/ V f 由于新出炉的一批经济数据令人失望,昨天美股开盘大跌。高盛(GS)发布的一条悲观消息使股市卖压得到强化。高盛调降了将于周五(今日)公布的相当重要的非农就业报告的预期,将就业人数的降幅从此前预估的20万人调升至下降25万人。1 ~$ ?+ i( t6 \' n5 @
- k5 L" X# m; ~9 N7 u3 j 另外美元的走强也加剧了股市的下挫。美元走强部分受到了联储主席伯南克力挺美元言论的帮助。昨天美元指数大涨近0.7%,使得大宗商品股整个交易日相当疲软。DB Commodity Index ETF(DBC)放弃了周三巨大涨幅的将近一半,下跌0.6%。
4 I3 W+ {. |+ ?1 l1 B# q3 U8 L: V2 f, g2 I
下面的图形来自于我们的“美国市场ETF交易地图”,显示了DBC和标普500指数的短期交易区间和资金流向指标。如图所示,淡蓝色带代表短期交易区间,向上突破这一区间意味着超买(红色色带所示),向下跌破这一区间意味着超卖(墨绿色带所示)。- }$ q* b; R& q) N
. N2 f; L" b3 a# L5 d9 w; B
- u6 M2 V3 |' d$ w
图1.1 DB Commodity Index(日线图)
3 ~/ u- H1 I6 \7 w
! [$ k# h# ?- B! \9 r: y1 l 如图所示,DBC从9月低点21.35美元开始的上涨行情在22.65美元的关键阻力(上图白线所示)下方停止了攻势。另外,资金流向指标整个9月份一直为负,周四价格大跌之后正在继续走低。这不是特别振奋人心,增加了重新测试21.35美元支撑位的概率。收盘跌破这一位置将看到7月低点、20.61美元。在目前关头,只有持续站上22.65美元才能开始逆转近期看跌的态势。6 d+ p% t$ Y7 P1 y* N7 V
+ j' k# @7 m4 r& p6 F' V
9 r: b- t o2 N7 c 图1.2 标普500指数(日线图), b, o+ F: C* s. L8 ^, I6 d
" X* W6 U0 y; {8 Y# ^! P k 如图所示,标普昨天突破了1040点的支撑,从而完成了一个看跌的“高点更低、低点更低”的形态。资金流向指标在周四大跌之后也转为负值,这是非常不利的,增加测试980点的概率,即短期交易区间的底部。收盘跌破1025点将确认这一走势。在目前关头,只有收盘站上1040点才能开始逆转近期看跌的态势。! ~- C$ u4 v* x2 }: A
' e' A+ Y- S9 m$ t' H1 P* K
总结:周四的行情强烈预示着一个重要高点已经形成,标普500指数处于新一轮下跌行情的初期,指向对980点的测试。这一位置距离当前价位还有大约50点或将近5%。
{+ D5 i+ }; Z. y
' W( _! v( y" J# X3 g L$ O! s 幸运的是,基本面比技术面更为重要。由于市场现在已经将“非常糟糕”的非农就业报告定价在内了,只要非农就业人数达到或超过当前预期,对股市而言应该是一个有利信号。如果是这样,我们可能会看到股市在非农就业报告公布之后立即强劲反弹。
, f8 l8 _" }3 P( q2 |3 n- i% J: @5 x4 W' F t8 G+ B& x
(本文作者:Michelle Mai) |
|